現公布《證券公司借入次級債務規定》，自公布之(zhī)日起施行。
中國(guó)證券監督管理委員會
二○一(yī / yì ／yí)○年九月一(yī / yì ／yí)日
附件：證券公司借入次級債務規定.doc
證券公司借入次級債務規定
第一(yī / yì ／yí)條 爲(wéi / wèi)規範證券公司借入次級債務行爲(wéi / wèi)，根據《證券法》、《證券公司監督管理條例》、《證券公司風險控制指标管理辦法》等法律、行政法規的(de)規定，制定本規定。
第二條 本規定所稱次級債務，是(shì)指證券公司經批準向股東或其他(tā)符合條件的(de)機構投資者定向借入的(de)清償順序在(zài)普通債務之(zhī)後，先于(yú)證券公司股權資本的(de)債務。
前款所稱符合條件的(de)機構投資者，是(shì)指依法設立的(de)、經審計的(de)淨資産在(zài)2000萬元以(yǐ)上(shàng)（含2000萬元）的(de)法人(rén)或投資組織。
第三條 次級債務分爲(wéi / wèi)長期次級債務和(hé / huò)短期次級債務。
第四條 證券公司借入期限在(zài)2年以(yǐ)上(shàng)（含2年）的(de)次級債務爲(wéi / wèi)長期次級債務。長期次級債務應當爲(wéi / wèi)定期債務。
長期次級債務可以(yǐ)按一(yī / yì ／yí)定比例計入淨資本，到(dào)期期限在(zài)5、4、3、2、1年以(yǐ)上(shàng)的(de)，原則上(shàng)分别按100%、90%、70%、50%、20%比例計入淨資本。
第五條 證券公司爲(wéi / wèi)滿足承銷股票、債券等特定業務的(de)流動性資金需要(yào / yāo)，借入期限在(zài)3個(gè)月以(yǐ)上(shàng)（含3個(gè)月），2年以(yǐ)下（不(bù)含2年）的(de)次級債務爲(wéi / wèi)短期次級債務。
短期次級債務不(bù)計入淨資本，僅可在(zài)公司開展有關特定業務時(shí)按規定和(hé / huò)要(yào / yāo)求扣減風險資本準備。
第六條 證券公司爲(wéi / wèi)滿足承銷股票、債券業務的(de)流動性資金需要(yào / yāo)借入的(de)短期次級債務，可以(yǐ)按照以(yǐ)下标準扣減風險資本準備：（一(yī / yì ／yí)）在(zài)承銷期内，按債務資金與承銷業務風險資本準備的(de)孰低值扣減風險資本準備。
（二）承銷結束，發生包銷情形的(de)，按照債務資金與因包銷形成的(de)自營業務風險資本準備的(de)孰低值扣減風險資本準備。
承銷結束，未發生包銷情況的(de)，借入的(de)短期次級債務不(bù)得扣減風險資本準備。
第七條 證券公司借入次級債務應當由董事會制定方案，股東（大(dà)）會對下列事項做出(chū)專項決議：（一(yī / yì ／yí)）次級債務的(de)規模、期限、利率；（二）借入資金的(de)用途；（三）決議有效期；（四）與借入次級債務相關的(de)其他(tā)重要(yào / yāo)事項。
第八條
證券公司借入次級債務應當與債權人(rén)簽訂次級債務合同。合同應當約定下列事項：（一(yī / yì ／yí)）清償順序在(zài)普通債務之(zhī)後；（二）次級債務的(de)金額、期限、利率；（三）次級債務本息的(de)償付安排；（四）借入資金用途；（五）證券公司應向債權人(rén)披露的(de)信息内容和(hé / huò)披露方式；（六）次級債務的(de)借入、償還應當符合本規定；（七）違約責任。
第九條
證券公司借入次級債務應當符合以(yǐ)下條件：（一(yī / yì ／yí)）借入資金有合理用途；（二）次級債務應當以(yǐ)現金或中國(guó)證監會認可的(de)其他(tā)形式借入；（三）借入次級債務數額應當符合以(yǐ)下規定：1.長期次級債務計入淨資本的(de)數額不(bù)得超過淨資本（不(bù)含長期次級債務累計計入淨資本的(de)數額）的(de)50%；2.淨資本與負債的(de)比例、淨資産與負債的(de)比例等各項風險控制指标不(bù)觸及預警标準。
（四）次級債務合同條款符合證券公司監管規定。
第十條 證券公司申請借入的(de)次級債務展期，應當由公司董事會對展期期限、利率調整等事項提出(chū)議案，經股東（大(dà)）會通過後，與次級債權人(rén)變更債務合同。
第十一(yī / yì ／yí)條 證券公司借入次級債務、次級債務展期以(yǐ)及償還次級債務的(de)，應當事先向證券公司住所地(dì / de)證監局提交申請，經住所地(dì / de)證監局批準後實施。
第十二條
證券公司申請借入次級債務，應當提交以(yǐ)下申請文件：（一(yī / yì ／yí)）申請書；（二）相關股東（大(dà)）會決議；（三）借入次級債務合同；（四）債務資金的(de)用途說(shuō)明；（五）合同當事人(rén)之(zhī)間的(de)關聯關系說(shuō)明；（六）證券公司目前的(de)風險控制指标情況及相關測算報告；（七）債權人(rén)淨資産情況的(de)說(shuō)明材料；（八）證監會要(yào / yāo)求提交的(de)其他(tā)文件。
第十三條 證券公司申請次級債務展期，應當提交以(yǐ)下申請文件：（一(yī / yì ／yí)）申請書；（二）相關股東（大(dà)）會決議；（三）借入次級債務合同；（四）債務資金的(de)用途說(shuō)明；（五）證券公司目前的(de)風險控制指标情況及相關測算報告；（六）證監會要(yào / yāo)求提交的(de)其他(tā)文件。
第十四條 證券公司申請償還次級債務，應當在(zài)債務到(dào)期前至少10個(gè)工作日向住所地(dì / de)證監局提交以(yǐ)下申請文件：（一(yī / yì ／yí)）申請書；（二）借入次級債務合同；（三）證券公司目前的(de)風險控制指标情況及相關測算報告；（四）證監會要(yào / yāo)求提交的(de)其他(tā)文件。
證券公司償還短期次級債務的(de)，還應提交債務資金使用情況的(de)說(shuō)明。
證券公司提前償還次級債務的(de)，還應提交股東（大(dà)）會決議。
第十五條 證券公司住所地(dì / de)證監局應當對證券公司申請次級債務借入、展期、償還等事項作出(chū)核準或者不(bù)予核準的(de)書面決定。
（一(yī / yì ／yí)）對證券公司借入短期次級債務、償還次級債務的(de)申請，自受理之(zhī)日起5個(gè)工作日内作出(chū)決定；（二）對證券公司借入長期次級債務、次級債務展期的(de)申請，自受理之(zhī)日起10個(gè)工作日内作出(chū)決定。
第十六條 證券公司獲批借入的(de)長期次級債務，可自債務資金到(dào)賬之(zhī)日起按規定比例計入淨資本。債務資金于(yú)獲批日之(zhī)前到(dào)賬的(de)，證券公司應自獲得住所地(dì / de)證監局批複之(zhī)日起按規定比例将長期次級債務計入淨資本。
證券公司借入的(de)短期次級債務轉爲(wéi / wèi)長期次級債務或将長期次級債務展期的(de)，應自獲得住所地(dì / de)證監局批複之(zhī)日起按規定比例将長期次級債務計入淨資本。
第十七條 證券公司提前償還長期次級債務後一(yī / yì ／yí)年之(zhī)内再次借入新的(de)長期次級債務的(de)，新借入的(de)次級債務應先按照提前償還的(de)長期次級債務剩餘到(dào)期期限對應的(de)比例計入淨資本；在(zài)提前償還的(de)次級債務合同期限屆滿後，再按規定比例計入淨資本。
新借入的(de)長期次級債務數額超出(chū)提前償還的(de)長期次級債務數額的(de)，超出(chū)部分的(de)次級債務可按規定比例計入淨資本。
第十八條 證券公司向其他(tā)證券公司借入長期次級債務的(de)，作爲(wéi / wèi)債權人(rén)的(de)證券公司在(zài)計算自身淨資本時(shí)應當将借出(chū)資金全額扣除。
證券公司不(bù)得向其實際控制的(de)子(zǐ)公司借入次級債務。
第十九條 證券公司應自借入次級債務獲批之(zhī)日起3個(gè)工作日内在(zài)公司網站公開披露借入次級債務事項。
第二十條 證券公司借入的(de)短期次級債務應當實施專戶管理，嚴格按照債務合同及申請文件列明的(de)資金用途使用債務資金。
第二十一(yī / yì ／yí)條 證券公司借入次級債等事項獲批後，未經批準不(bù)得變更次級債務合同。
第二十二條 證券公司風險控制指标不(bù)符合規定标準或者償還次級債務後将導緻風險控制指标不(bù)符合規定标準的(de)，不(bù)得償還到(dào)期次級債務本息。次級債務合同應當明确約定前述事項。
第二十三條 除下列情形外，證券公司不(bù)得提前償還次級債務：（一(yī / yì ／yí)）證券公司償還全部或部分次級債務後，各項風險控制指标符合規定标準且未觸及預警指标，淨資本數額不(bù)低于(yú)借入長期次級債務時(shí)的(de)淨資本數額（包括長期次級債務計入淨資本的(de)數額）。
（二）債權人(rén)将次級債權轉爲(wéi / wèi)股權，且次級債權轉爲(wéi / wèi)股權符合相關法律法規規定并經批準。
（三）中國(guó)證監會認可的(de)其他(tā)情形。
第二十四條 證券公司償還次級債務，應當在(zài)到(dào)期日前至少3個(gè)工作日在(zài)公司網站公開披露，并在(zài)實際償還次級債務後3個(gè)工作日内公開披露有關償還情況。
第二十五條 上(shàng)市證券公司借入和(hé / huò)償還次級債務的(de)，除應當遵守本規定要(yào / yāo)求外，還應按照上(shàng)市公司信息披露管理的(de)規定，履行信息披露義務。
第二十六條 證券公司住所地(dì / de)證監局應當加強對證券公司次級債務存續期間的(de)日常監管，對違反本規定及相關監管要(yào / yāo)求的(de)，責令其及時(shí)改正，并依法采取監管措施。
第二十七條 本規定所稱次級債務展期，包括将短期次級債務轉爲(wéi / wèi)長期次級債務。
第二十八條 從事證券相關業務的(de)證券類機構借入、償還次級債務等事項，經中國(guó)證監會同意，可參照本規定執行。
第二十九條 本規定自公布之(zhī)日起施行。《關于(yú)證券公司借入次級債務有關問題的(de)通知》（證監機構字〔2005〕146号）同時(shí)廢止。
